在立法院於91年6月及92年7月先後三讀通過「金融資產證券化條例」及「不動產證券化條例」後，台灣工銀即分別拔得頭籌，在多種領域的證券化商品中皆率先推出第一宗個案，造成市場轟動，奠定了本行在國內證券化之領導地位。

全國首件資產證券化
台灣工銀秉持勇於創新的精神，於92年2月24日成功發行「企業貸款債權信託受益證券（CLO）」，成為全國首件資產證券化案例，甫一推出立即獲得市場熱烈回應。同時，本案以全國首例榮獲國際知名財經雜誌Euro Money、Finance Asia、Asia Money及The Asset等評鑑為92年度亞洲區境內發行最佳證券化案例，為本行證券化之專業地位再添殊榮。

全國首件不動產證券化
台灣工銀並為嘉新國際公司規劃「IBM大樓不動產證券化案」，並於93年6月11日正式上櫃，創下國內首件不動產證券化商品成功發行之先例。本案以嘉新國際公司名下的萬國商業大樓作為標的資產，發行44.1億元的資產信託受益證券，發行期間七年，票面金額為新台幣100萬元，其中優先順位計21.3億元的受益證券採公開發行，台灣也從此邁入不動產證券化時代。

全國首件應收帳款證券化
台灣工銀再於93年11月12日發行了全國第一件企業應收帳款證券化商品－「世平興業應收帳款證券化短期受益證券」，不但開啟企業以應收帳款證券化取得資金之先河，並首創台灣以短期受益證券(ABCP)形式發行之證券化商品。本案之發行架構採循環式(Revolving)，亦即於證券化期間前四年內，受託機構會將應收帳款收回之款項，每個月兩次向世平興業購買新的應收帳款，至第五年始停止購買並進入攤還期；同時並於為期五年的證券化期間內，約每30天發行一次短期票券，發行上限為新台幣25億元。由於應收帳款證券化具有多重效益，預料未來將成為企業籌資的主流。

全國首件合成型抵押債務債券（Synthetic CDO）資產組合管理者
台灣工銀看好「合成型抵押債務債券」（Synthetic CDO）市場前景，在經過不斷與主管機關溝通協調後，成為國內第一家獲准以財務顧問執照擔任Synthetic CDO資產組合管理的銀行。本行與摩根大通銀行合作，於93年11月19日發行第一檔Synthetic CDO，發行金額為美金四千萬元，由於債券評等為標準普爾A評等，且收益率較相同信評等級的其他固定收益商品佳，此項創新的資產證券化商品在市場上再度掀起了投資熱潮。展望未來，台灣工業銀行將在既有的證券化基礎上持續耕耘，發揮專業優勢，開發各類型證券化業務及商品。